第一節(jié) 國際磷礦石 市場發(fā)展 現(xiàn)狀 分析

一、國際 市場發(fā)展 現(xiàn)狀

1、磷礦資源開發(fā)概況

世界磷礦開發(fā)呈增長趨勢。2007年，世界磷酸鹽巖生產(chǎn)能力1.77億噸/年。自2006年，中國磷酸鹽巖產(chǎn)量超過美國，居世界第一。中國、美國和摩洛哥磷礦產(chǎn)量合計(jì)占世界三分之二。

非洲磷礦生產(chǎn)能力5200萬噸/年，亞洲磷礦生產(chǎn)能力5000萬噸/年，歐洲和俄羅斯磷礦生產(chǎn)能力1450萬噸/年。中東地區(qū)磷礦生產(chǎn)能力1500萬噸/年，其中約旦磷礦產(chǎn)量581萬噸。拉丁美洲和加拿大磷礦生產(chǎn)能力780萬噸/年。大洋洲磷礦生產(chǎn)能力300萬噸/年。

2、磷礦消費(fèi)概況

世界磷酸鹽巖產(chǎn)量的90%多用于生產(chǎn)磷肥，其余用于加工生產(chǎn)動(dòng)物飼料和元素磷及直接施用于農(nóng)地。由磷在水中燃燒生產(chǎn)高純磷酸為熱酸法，其生產(chǎn)成本相對(duì)低，沒有有害廢物排放清潔環(huán)保，世界高純磷酸生產(chǎn)工藝逐漸向熱酸法轉(zhuǎn)移，目前世界高純磷酸產(chǎn)量的65%由熱酸法生產(chǎn)，中國在此居領(lǐng)先地位。

百年來世界磷酸鹽巖消費(fèi)呈曲折上升趨勢。2006年消費(fèi)量為5204萬噸。東亞地區(qū)磷酸鹽巖消費(fèi)逐年增加，自2001年消費(fèi)量超過北美洲，2006年消費(fèi)量1846萬噸，為世界第一大消費(fèi)區(qū)；北美洲消費(fèi)量波折減少，2006年消費(fèi)量984萬噸，為第二大消費(fèi)區(qū)，非洲為第三大消費(fèi)區(qū)，消費(fèi)量773萬噸；歐洲和中亞消費(fèi)量731萬噸；拉丁美洲消費(fèi)量309萬噸；中東消費(fèi)量231萬噸；南亞消費(fèi)量235萬噸；大洋州消費(fèi)量93萬噸。

3、磷礦國際貿(mào)易概況

最近七年世界磷酸鹽巖貿(mào)易量在1000萬噸左右，2006年世界磷酸鹽巖出口960萬噸，主要出口國是摩洛哥、突尼斯、約旦和以色列，主要進(jìn)口國是美國、巴西、法國、西班牙、印度和日本。非洲磷酸鹽巖出口量世界第一，2006年出口601萬噸；中東第二，出口量209萬噸；東歐和中亞第三，出口103萬噸。美國從2001年起大幅度減少磷酸鹽巖，2004年起停止出口，最近10年磷酸鹽巖進(jìn)口量逐年增加，2007年進(jìn)口280萬噸（礦石）。

二、主要國家發(fā)展情況

1、摩洛哥

摩洛哥是非洲第一大磷礦開發(fā)國，磷礦生產(chǎn)能力居世界第三，2005年磷礦礦石產(chǎn)量達(dá)歷史最高為2879萬噸，2006年回落到2700萬噸。磷礦儲(chǔ)量達(dá)500多億噸，占世界總儲(chǔ)量的3/4。是世界最大的磷礦出口國，占世界總出口量的45%，均居世界第一位。2005年摩洛哥磷礦出口1340萬噸，同比提高13%，埃及和敘利亞磷礦出口也有所增加，但突尼期和約旦出口量下降。磷業(yè)公司（OCP）經(jīng)營管理摩洛哥磷礦開發(fā)生產(chǎn)。2006年，摩洛哥OCP公司簽訂的磷礦供應(yīng)合同總量為980－990萬噸,比預(yù)計(jì)的1400萬噸少。但2006年該公司根據(jù)不同品位的磷礦進(jìn)行了價(jià)格調(diào)整，同等品位的磷礦在去年合同價(jià)格的基礎(chǔ)上每噸上漲5-10美元。

2、美國

美國磷礦生產(chǎn)能力3470萬噸/年，分布于佛羅里達(dá)州、北卡羅來納州、愛達(dá)荷州和猶他州。2007年美國磷礦產(chǎn)量下降到近40年來的最低水平為2970萬噸，美國只有6家公司開發(fā)磷礦，有12座磷礦，其中有1座磷礦在5月停產(chǎn)。

美國是世界上最大的磷礦消費(fèi)國。2007年美國磷酸鹽巖礦產(chǎn)品消費(fèi)量3380萬噸，95%多用于濕法工藝生產(chǎn)磷酸用于制取磷肥，磷肥主要是磷酸二銨和磷酸銨。美國所有磷礦開發(fā)公司均擁有一個(gè)或多個(gè)磷肥廠，一般均位于礦山附近。Mosaic公司磷酸生產(chǎn)能力約占57%，美國有3家公司（Agrifos、Mississippi和PCS）從摩洛哥進(jìn)口磷酸鹽巖生產(chǎn)磷酸和磷肥，Agrifos和Mississippi公司生產(chǎn)磷肥消費(fèi)于國內(nèi)和出口，PCS公司生產(chǎn)磷酸銷售于Innophos公司，經(jīng)再加工生產(chǎn)高純磷酸。Monsanto公司經(jīng)營元素磷生產(chǎn)廠，以元素磷為原料生產(chǎn)三氯化磷，三氯化磷為生產(chǎn)草甘磷基除草劑的中間化合物。美國磷肥市場比較穩(wěn)定，近十年消費(fèi)量400萬噸多，2007年磷肥消費(fèi)量430萬噸。

3、其他國家

加拿大在2006年減少磷礦產(chǎn)量，主要是Agrium公司減少安大略省Kapuskasing礦開采，原因是礦石鐵含量較高，增加磷酸生產(chǎn)成本，公司計(jì)劃再建一個(gè)選礦廠。

俄羅斯磷礦生產(chǎn)能力居世界第四，2006年磷礦產(chǎn)量1100萬噸。俄羅斯磷礦開發(fā)主產(chǎn)地在科拉半島。Phosagro公司開發(fā)科拉半島磷灰石礦，EuroChem公司開發(fā)科夫多爾鐵礦伴生磷灰石礦和金吉謝普磷塊巖礦。

巴西磷礦產(chǎn)量580萬噸。2005年挪威Yara ASA公司與巴西Bunge公司各出資50%合作 研究 開發(fā)巴西南部Anitapolis磷酸鹽巖礦床。巴西CRAD公司競拍取得秘魯北部Bayovar磷酸鹽巖礦床勘探和開發(fā)權(quán)，估計(jì)儲(chǔ)量8.16億噸，可建規(guī)模300萬噸/年，預(yù)計(jì)2年內(nèi)完成可行性 研究 ，5年內(nèi)開始生產(chǎn)。

2007年澳大利亞磷礦產(chǎn)量220萬噸。Incitec Pivot有限公司有磷礦山、磷肥廠和磷酸廠，磷礦生產(chǎn)能力280萬噸/年。

三、國際市場變化對(duì)國內(nèi)市場影響 分析

隨著摩洛哥磷化工產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，其磷礦出口將逐漸縮減。中國、俄羅斯大力發(fā)展下游產(chǎn)品以及中國限制磷礦石的出口，磷礦出口也將有所減少。因此，世界磷礦出口減少和磷化工產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展將導(dǎo)致磷礦石供需平衡吃緊。作為不可再生的戰(zhàn)略資源，未來國際磷礦石的價(jià)格將持續(xù)上升。

磷礦石的供給狀況，將使未來我國磷肥和磷化工 行業(yè) ，面臨嚴(yán)峻的磷礦石原料危機(jī)。磷礦是生產(chǎn)磷肥和磷化工的主要原料，而生產(chǎn)高濃度磷復(fù)肥需要的都是品位在30%以上的優(yōu)質(zhì)磷礦。目前，我國可以生產(chǎn)這些肥料的30%品位的富礦工業(yè)儲(chǔ)量只有11.08億噸，主要集中在云、貴、川、鄂等四省的八大磷礦區(qū)。國土資源部已將其列入2010年后不能滿足國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求的重要礦種之一。由于目前國家對(duì)磷礦石管理混亂，磷礦的亂采濫挖和高品位磷礦的低價(jià)出口問題十分突出，這將使未來的磷礦供應(yīng)形勢更趨嚴(yán)峻。據(jù)估計(jì)。到2010年我國磷肥產(chǎn)量1200萬噸（折純），約需磷礦石4650萬噸，屆時(shí)不包括其他磷產(chǎn)品用礦，僅磷肥用礦預(yù)計(jì)缺口在800萬噸以上。

由于磷礦屬于戰(zhàn)略資源，國內(nèi)產(chǎn)磷大省均嚴(yán)格限制磷礦資源出省，同時(shí)我國磷礦富產(chǎn)區(qū)的云、貴、鄂、川等省，均在集中建設(shè)磷酸二銨／磷酸一銨項(xiàng)目，未來將進(jìn)一步減少出省磷礦資源，導(dǎo)致部分磷礦供應(yīng)不足的省份的磷肥和磷化工企業(yè)開工率下降，甚至因此倒閉。

第二節(jié) 磷礦石市場價(jià)格變化走勢

由于世界聞名的沙特阿拉伯Ma’aden二銨工程將于2010年投產(chǎn)，需精礦450萬噸/年，因此在2010年前埃及、摩洛哥、突尼斯和阿爾及利亞磷礦產(chǎn)量將進(jìn)一步增加。

但隨著摩洛哥磷化工產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，其磷礦出口將逐漸縮減。因此，世界磷礦出口減少和磷化工產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展將導(dǎo)致磷礦石供需平衡吃緊。作為不可再生的戰(zhàn)略資源，未來國際磷礦石的價(jià)格將持續(xù)上升。

第三節(jié) 國內(nèi)磷礦石市場生產(chǎn)技術(shù)發(fā)展趨勢

窯法磷酸生產(chǎn)技術(shù)，攻克了中低品位磷礦生產(chǎn)磷酸難題。這項(xiàng)技術(shù)通過了中國石油和化學(xué)工業(yè)協(xié)會(huì)組織的專家鑒定。

窯法磷酸工藝技術(shù)是繼熱法磷酸和濕法磷酸之后又一條工藝路線。實(shí)踐表明，窯法磷酸利用磷礦的品位比熱法磷酸可低57％，能耗降低80％以上；品位比濕法磷酸工藝可低57％，能耗可降低40％，且無磷石膏排放。

該工藝采用隧道窯焙燒方式，攻克了國內(nèi)外未解決的硅熔結(jié)窯、材料腐蝕和成品純度低等系列難題。

窯法磷酸工藝能耗低，無廢渣廢氣，是世界上回收磷的最高利用方法，可以達(dá)到90%以上。

我國磷礦資源豐富，但多數(shù)是中低品位礦，含量大于30％的富礦僅占總儲(chǔ)量的8％。窯法磷酸技術(shù)研發(fā)成功，將對(duì)我國中低品位磷礦利用、企業(yè)節(jié)能減排及磷化工產(chǎn)業(yè)發(fā)展產(chǎn)生重要影響。

第四節(jié) 國際磷礦石市場生產(chǎn)技術(shù)發(fā)展趨勢

由于電力和環(huán)保原因，歐洲、日本和美國濕法磷酸替代熱法磷酸成為趨勢。濕法凈化磷酸的成本1728元／噸。而目前熱法磷酸的成本在2700元／噸以上，擁有磷礦和電力一體化的公司黃磷成本較低，熱法磷酸的成本在2140元／噸，和濕法凈化磷酸企業(yè)相差不大。因此，在電力和磷礦資源豐富的地區(qū)熱法磷酸有其存在的理由，而在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，電力、環(huán)保成本高企，發(fā)展?jié)穹姿嵴闷渌?/p>

第五節(jié) 磷礦石 行業(yè) 活力系數(shù)比較及 分析

一、2007年相關(guān)產(chǎn)業(yè)活力系數(shù)比較

2007年磷礦石制造 行業(yè) 活力系數(shù)比較

注：平均值為100

二、2003-2007磷礦石制造 行業(yè) 活力系數(shù) 分析

2003-2007年磷礦石制造 行業(yè) 活力系數(shù) 分析

注：平均值為100

三、中經(jīng)縱橫（CMRN）觀點(diǎn)

對(duì)比周邊 行業(yè) ，磷礦石 行業(yè) 有著較好的競爭活力，但是從03年以來的數(shù)據(jù)對(duì)比 分析 來看，該 行業(yè) 的活力系數(shù)在04年增長緩慢，05-06年迅速增長。從 行業(yè) 發(fā)展勢頭 分析 ，其競爭活力將會(huì)進(jìn)一步上升。

第六節(jié) 磷礦石 行業(yè) 投資收益率比較及 分析

一、2007年相關(guān)產(chǎn)業(yè)投資收益率比較

2007年磷礦石制造 行業(yè) 產(chǎn)業(yè)投資收益率系數(shù)比較

注：平均值為100

二、2003-2007磷礦石制造 行業(yè) 投資收益率 分析

2003-2007年磷礦石制造 行業(yè) 投資收益率 分析

注：平均值為100

三、中經(jīng)縱橫（CMRN）觀點(diǎn)

磷礦石制造 行業(yè) 的收益率對(duì)比來說，還是成一個(gè)較好的態(tài)勢的，在周邊 行業(yè) 中的對(duì)比表現(xiàn)較好，而且自04年以來收益率大幅上升，今后有較好的上升空間。

第七節(jié) 行業(yè) 競爭情況

1、企業(yè)集中度 分析

我國磷礦資源主要分布在中西部地區(qū)，其中滇、黔、川、鄂四省的磷礦儲(chǔ)量占我國保有儲(chǔ)量的66%，四省30%品位以上的富礦儲(chǔ)量，占到了97%。

為了有效控制磷礦石的開采程度，我國各省都出臺(tái)了多項(xiàng)措施整頓磷礦開采秩序，這些措施使得磷礦資源逐漸集中到大型國企和優(yōu)勢企業(yè)手中。目前國內(nèi)主要磷礦大省云南70%的磷礦資源掌握在云天化集團(tuán)、云南石化集團(tuán)及南磷集團(tuán)3家企業(yè)手中；湖北的磷礦資源則主要被興發(fā)集團(tuán)、宜化集團(tuán)等瓜分；貴州的磷礦主要集中在宏福和開磷。另外湖北省已關(guān)閉了139處小磷礦企業(yè),磷礦石采選的集中度得到提高。我國磷礦石 行業(yè) 富礦缺少、生產(chǎn)成本上漲以及 行業(yè) 的高集中度的提高都將推動(dòng)磷礦石、特別是高品位磷礦石價(jià)格的長期上漲。

2、企業(yè)競爭力 分析

磷礦石企業(yè)的競爭力主要依賴于其自身的資源享有狀況，目前現(xiàn)有的200多家企業(yè)中磷礦石資源主要集中在云天化、云南石化、南磷、興發(fā)等企業(yè)，這些企業(yè)都具有較大的生產(chǎn)規(guī)模和產(chǎn)品市場占有額。近些年來我國磷礦石企業(yè)通過擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，研發(fā)新的采礦生產(chǎn)技術(shù)，引進(jìn)和研發(fā)新的生產(chǎn)線，使得產(chǎn)品的產(chǎn)量和質(zhì)量得到了很大提高。一些大的上市公司其整體實(shí)力及產(chǎn)品質(zhì)量能夠與世界發(fā)達(dá)水平相媲美。

隨著國家對(duì)節(jié)能減排政策的提出及大力促進(jìn)，資源開采型企業(yè)展開了新一輪的發(fā)展升級(jí)，在采礦、選礦過程中，我國磷礦石企業(yè)將節(jié)能環(huán)保納入到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的重要環(huán)節(jié)當(dāng)中，目前各礦山的資源利用得到合理控制，節(jié)約有效利用資源的技術(shù)和企業(yè)發(fā)展理念為各企業(yè)的發(fā)展降低了生產(chǎn)成本，提高了企業(yè)自身的競爭能力。

3、大白蓮礦的競爭優(yōu)勢

大白蓮礦的競爭優(yōu)勢（主要側(cè)重由于擁有非常良好的業(yè)內(nèi)人脈資源、占據(jù)25平方公里的礦面、由于西部麻灣礦區(qū)為硅性磷礦，成為磷化工企業(yè)搶手原材料，并于上市公司興發(fā)集團(tuán)的直屬企業(yè)神農(nóng)架鑫源化工有限公司簽署了常年供銷合同（祥見合同附件）、宏觀政策調(diào)控、一個(gè)礦面只能一張采礦證、----資源控制、成為新建選礦廠的主要候選企業(yè)，神農(nóng)架林區(qū)經(jīng)濟(jì)相對(duì)落后，為了鼓勵(lì)礦主來本地投資，制定了優(yōu)惠政策即對(duì)擁有探礦證的礦主采取邊探便采的原則，在未取得采礦證前，每年可集中銷售二次，這對(duì)礦主而言，就等于提前拿到采礦證，可直接產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益。別地區(qū)不可。

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