第一節(jié) 產(chǎn)品原材料生產(chǎn)情況調(diào)研

一、產(chǎn)品原材料生產(chǎn)規(guī)模調(diào)研

2003-2009年我國(guó)鋼材產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)表

單位：萬(wàn)噸

2003-2009年我國(guó)銅材產(chǎn)量統(tǒng)計(jì)表
單位：萬(wàn)噸

二、產(chǎn)品原材料生產(chǎn)規(guī)模預(yù)測(cè)

2010-2014年我國(guó)鋼材產(chǎn)量預(yù)測(cè)表
單位：萬(wàn)噸

2010-2014年我國(guó)銅材產(chǎn)量預(yù)測(cè)表
單位：萬(wàn)噸

第二節(jié) 產(chǎn)品原材料價(jià)格走勢(shì)調(diào)研

一、產(chǎn)品原材料價(jià)格走勢(shì)回顧

1、鋼材

2009年是鋼鐵 行業(yè) 非常困難的一年，也是經(jīng)受國(guó)際金融危機(jī)沖擊嚴(yán)峻考驗(yàn)的一年，由于我國(guó)實(shí)施“保增長(zhǎng)、擴(kuò)內(nèi)需、調(diào)結(jié)構(gòu)、惠民生”一攬子計(jì)劃措施，我國(guó)率先實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)總體回升向好，國(guó)內(nèi)鋼材需求大幅度增長(zhǎng)。全年鋼材價(jià)格價(jià)格水平低于上年，總體呈現(xiàn)低位波動(dòng)運(yùn)行態(tài)勢(shì)。　

1）鋼材平均價(jià)格水平大幅下降

2009年國(guó)內(nèi)鋼材平均綜合價(jià)格指數(shù)為103.12點(diǎn)，比上年平均下降33.54點(diǎn)，降幅為24.54%。其中：長(zhǎng)材年平均價(jià)格指數(shù)為107.11點(diǎn)，比上年下降32.76點(diǎn)，降幅為23.42%，板材年平均價(jià)格指數(shù)為103.05點(diǎn)，比上年下降33.55點(diǎn)，降幅為24.56%。

從主要鋼材品種的全年平均價(jià)格水平看：普線、螺紋鋼平均價(jià)格比上年下降1049-1164元/噸；熱軋薄板、熱軋板卷及冷軋薄板價(jià)格下降1313-1364元/噸；中厚板價(jià)格大幅下降了1837元/噸；熱軋無(wú)縫管價(jià)格下降1684元/噸。　　

2）全年鋼材價(jià)格波動(dòng)周期縮短、幅度減小、頻率加快

2009年以來(lái)，鋼材價(jià)格出現(xiàn)了五次較大幅度的波動(dòng)，但與2008年相比，鋼材價(jià)格波動(dòng)周期、頻率明顯加快，幅度有所減小。2009年鋼材綜合價(jià)格指數(shù)最高值為7月末的110.15點(diǎn)，最低值為4月末的95.56點(diǎn)，價(jià)格指數(shù)最大落差僅為14.59點(diǎn)，比上年同期的最大落差59.17點(diǎn)，漲跌幅度減小44.58點(diǎn)。其中：長(zhǎng)材減小39.92點(diǎn)，板材減小46.00點(diǎn)。

3、2009年末鋼材價(jià)格呈現(xiàn)淡季不淡的上升趨勢(shì)

2009年四季度以來(lái)，由于國(guó)家一攬子計(jì)劃措施發(fā)揮巨大效應(yīng)，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求顯著增加，提升了市場(chǎng)信心，經(jīng)銷商紛紛增加庫(kù)存，國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)呈現(xiàn)出淡季不淡的運(yùn)行態(tài)勢(shì)，鋼材價(jià)格持續(xù)小幅上升。至12月末，CSPI國(guó)內(nèi)鋼材綜合價(jià)格指數(shù)升至106.40點(diǎn)，比上月上升2.02點(diǎn)，升幅1.94%，與去年同期相比，價(jià)格指數(shù)上升了3.10點(diǎn)，升幅3.00%，連續(xù)6周高于上年同期。其中：長(zhǎng)材價(jià)格指數(shù)108.05點(diǎn)，環(huán)比上升0.96點(diǎn)，升幅0.90%；板材指數(shù)108.55點(diǎn)，環(huán)比上升2.72點(diǎn)，升幅2.57%。

從12月份主要品種價(jià)格變化情況看，冷軋薄板和鍍鋅板價(jià)格大幅上升，環(huán)比分別上升了233元/噸和140元/噸；普線、螺紋鋼、中厚板、熱軋薄板、熱軋板卷和熱軋無(wú)縫管分別上升了41-58元/噸。

2、銅材

2009年銅價(jià)自底部強(qiáng)勁反彈

受2008年全球金融危機(jī)影響，市場(chǎng)陷入極度恐慌，LME三個(gè)月銅價(jià)自7000美元一線“飛流直下”滑落至3000美元以下，隨后在市場(chǎng)信心緩慢修復(fù)、中國(guó)國(guó)儲(chǔ)收銅等因素帶動(dòng)下，銅價(jià)緩慢回升至4500—5000美元。至2009年年中，全球范圍“極度寬松”的經(jīng)濟(jì)刺激政策效果開(kāi)始顯現(xiàn)，中國(guó)率先確認(rèn)復(fù)蘇，OECD國(guó)家也出現(xiàn)不同程度的復(fù)蘇跡象，而在全球流動(dòng)性泛濫、美元持續(xù)走軟以及中國(guó)精銅進(jìn)口達(dá)歷史天量等因素的推波助瀾下，銅價(jià)一鼓作氣沖上6000美元平臺(tái)，繼續(xù)上行的銅價(jià)幾乎回到了2008年大跌的起點(diǎn)位置。

銅材價(jià)格上漲的原因，首先是受國(guó)內(nèi)需求回暖的影響。2009年前4個(gè)月國(guó)內(nèi)房地產(chǎn)市場(chǎng)回暖，帶動(dòng)銅的消費(fèi)需求上升。同時(shí)，國(guó)內(nèi)汽車、電力電纜、家電等主要的銅消費(fèi)領(lǐng)域產(chǎn)量月環(huán)比持續(xù)上漲。另外，前期庫(kù)存消耗結(jié)束以后，當(dāng)期的庫(kù)存回補(bǔ)也使需求有所上升。

限產(chǎn)和淘汰落后產(chǎn)能使供給增速放緩。受國(guó)家有色金屬產(chǎn)業(yè)調(diào)整和振興 規(guī)劃 影響，國(guó)內(nèi)企業(yè)銅產(chǎn)量受到控制，同時(shí)落后產(chǎn)能的淘汰，使市場(chǎng)供大于求的矛盾緩解。按國(guó)家 規(guī)劃 要求，國(guó)家嚴(yán)格執(zhí)行 行業(yè) 準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和備案制，嚴(yán)格控制銅、鉛、鋅、鈦、鎂新增產(chǎn)能，同時(shí)按期完成淘汰反射爐及鼓風(fēng)爐煉銅產(chǎn)能。

二、產(chǎn)品原材料價(jià)格走勢(shì)預(yù)測(cè)

2010年鋼價(jià)、銅價(jià)上升趨勢(shì)將有較強(qiáng)支持。

1、鋼價(jià)上漲的原因 分析

1）2010年，全球經(jīng)濟(jì)將逐步走出低谷，鋼鐵市場(chǎng)需求會(huì)好于2009年。但由于世界經(jīng)濟(jì)形勢(shì)復(fù)雜，可變因素較多，鋼材市場(chǎng)價(jià)格仍將呈波動(dòng)運(yùn)行態(tài)勢(shì)。　

2）我國(guó)經(jīng)濟(jì)回升不斷鞏固，鋼鐵市場(chǎng)需求仍將保持增長(zhǎng)。

2009年，我國(guó)經(jīng)濟(jì)頂住了國(guó)際金融危機(jī)的嚴(yán)重沖擊，回升向好的基礎(chǔ)逐步鞏固。中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議決定，今年我國(guó)將繼續(xù)實(shí)施積極的財(cái)政政策和適度寬松的貨幣政策，保增長(zhǎng)、擴(kuò)內(nèi)需一攬子計(jì)劃還將進(jìn)一步落實(shí)和完善，擴(kuò)大內(nèi)需和改善民生的政策效應(yīng)將繼續(xù)發(fā)揮;中央還提出今年將積極推進(jìn)城鎮(zhèn)化和區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展，這將推動(dòng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)帶來(lái)的投資增長(zhǎng)。作為基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的重點(diǎn)，城市軌道交通建設(shè)也受到了國(guó)家的極力支持，近期國(guó)務(wù)院又批復(fù)了22個(gè)城市的地鐵建設(shè) 規(guī)劃 ，總投資達(dá)8820億元；作為鋼鐵產(chǎn)品的消費(fèi)大戶，房地產(chǎn)業(yè)、汽車、船舶、機(jī)械等 行業(yè) 將繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)，有力地拉動(dòng)鋼材需求的增長(zhǎng)。此外，國(guó)家正加緊制定一系列鋼鐵 行業(yè) 兼并重組、淘汰落后、 行業(yè) 準(zhǔn)入等政策措施。上述政策、措施和下游產(chǎn)業(yè)的剛性需求為2010年鋼鐵 行業(yè) 的持續(xù)健康發(fā)展提供了良好的政策支持和市場(chǎng)環(huán)境。

3）原燃材料價(jià)格上漲，鋼鐵生產(chǎn)成本上升將對(duì)鋼價(jià)有力支撐

2010年國(guó)際市場(chǎng)原油、鐵礦石、焦煤、廢鋼、海運(yùn)費(fèi)以及國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的鐵精粉、冶金焦、動(dòng)力煤等資源、能源性產(chǎn)品逐漸呈現(xiàn)價(jià)格上漲的勢(shì)頭。同時(shí)，我國(guó)強(qiáng)調(diào)低碳經(jīng)濟(jì)，把節(jié)約能源、保護(hù)環(huán)境放在突出位置，國(guó)家要出臺(tái)資源稅的改革和采礦權(quán)有償取得等政策，將進(jìn)一步增大國(guó)內(nèi)礦產(chǎn)資源的成本，也將推動(dòng)鋼鐵產(chǎn)品成本上升。此外，國(guó)家對(duì)煤、電、油、運(yùn)等國(guó)家定價(jià)產(chǎn)品向上調(diào)整等，都會(huì)推動(dòng)鋼鐵產(chǎn)品成本的上升，對(duì)鋼材價(jià)格形成有力支撐。

2、銅材上漲的理由類似鋼材。

三、產(chǎn)品原材料走勢(shì)對(duì)企業(yè)影響

1、短期影響

短期內(nèi)，產(chǎn)品原材料結(jié)構(gòu)上漲帶來(lái)的成本上升問(wèn)題，企業(yè)可以通過(guò)適當(dāng)提高價(jià)格來(lái)維持原有利潤(rùn)。但部分實(shí)力雄厚的企業(yè)為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額，也可以維持價(jià)格不變，承擔(dān)利潤(rùn)率暫時(shí)下降的損失。價(jià)格提高會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)品需求下降。相應(yīng)的，廠商會(huì)縮減未來(lái)供給。

2、長(zhǎng)期影響

長(zhǎng)期內(nèi)，如果原材料價(jià)格持續(xù)上漲，在競(jìng)爭(zhēng)加劇的情況下，會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)上的實(shí)力差的中小企業(yè)無(wú)法維持日常經(jīng)營(yíng)。市場(chǎng)整合加劇。一些企業(yè)退出該 行業(yè) 。而當(dāng)市場(chǎng)上供給量逐漸減少的時(shí)候，供需矛盾突出。既存企業(yè)可以抬高產(chǎn)品價(jià)格，利潤(rùn)有所上升。

3、產(chǎn)品原材料成本敏感度

對(duì)于電動(dòng)玻璃升降器而言，原材料在產(chǎn)品生產(chǎn)成本中占有較大比重，所以產(chǎn)品原材料成本敏感度較高。

第三節(jié) 產(chǎn)品原材料對(duì)應(yīng)策略

1、在企業(yè)資金量充足的情況下，可以實(shí)現(xiàn)儲(chǔ)備一部分原材料，以此減少制定生產(chǎn)計(jì)劃中的不確定因素，跳出受制原材料市場(chǎng)波動(dòng)的困境。這種方法的缺陷是：儲(chǔ)備原材料需要占用企業(yè)大量資金，運(yùn)作過(guò)程存在較大風(fēng)險(xiǎn)。

2、和原材料供應(yīng)商以約定的價(jià)格簽訂長(zhǎng)期供貨協(xié)議。這樣可以避免大量資金被占用的情況。

3、在期貨市場(chǎng)上買賣期貨合約，進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖。



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