第一節(jié) 上游 行業(yè) 發(fā)展狀況 分析

鉆桿接頭用精密數(shù)控機床和進口成形刀具加工，主要原材料為鋼材。

一、2008年1—9月機床 行業(yè) 發(fā)展狀況

回望2008年前三個季度，盡管國際不利因素增多，我國宏觀經(jīng)濟形勢趨緊，但機床工具 行業(yè) 基本面良好，前9個月繼續(xù)保持著較快增長態(tài)勢，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化。

1、產(chǎn)值高速增長，數(shù)控化率逐步提高，但銷售率緩慢降低，庫存明顯增加

國家統(tǒng)計局機床工具 行業(yè) 數(shù)據(jù)顯示，2008年1～9月，4693家企業(yè)合計完成工業(yè)總產(chǎn)值2538.2億元，同比增長32.1%。9月份當月工業(yè)總產(chǎn)值319.2億元，同比增長29.8%，與8月份環(huán)比增長5.5%；機床工具 行業(yè) 產(chǎn)品銷售產(chǎn)值2458.8億元，同比增長31.7%；機床工具 行業(yè) 工業(yè)產(chǎn)品銷售率96.9%，同比減少0.3個百分點。其中，金切機床和工量具的產(chǎn)品銷售率分別下滑0.6和1.1個百分點，鑄造機械的銷售率增加了0.9個百分點，機床附件、成形機床、其他金屬加工機械、磨料磨具和木工機床的銷售率變化不大。

值得關(guān)注的是，據(jù)一些企業(yè)反映，近期在已完成合同中出現(xiàn)了用戶不提貨的現(xiàn)象，后續(xù)訂單也明顯減少。

根據(jù)中國機床工具工業(yè)協(xié)會對重點聯(lián)系企業(yè)的調(diào)查，截止到9月，累計產(chǎn)成品庫存達82.1億元，同比增加14.1%，比8月末增加2.3億元。產(chǎn)成品庫存中的金切機床達到53.7億元，同比增長14.3%；量刃具庫存為15.1億元，同比增長17.4%；成形機床庫存9.3億元，同比增長7.0%；機床附件庫存為2.5億元，同比增長9.1%；機床電器庫存為1.5億元，同比增長32.6%。

產(chǎn)成品庫存自年初以來就一直高于往年。據(jù)了解，庫存產(chǎn)品主要為通用機床，其中以車床尤為明顯。

2、市場需求快速發(fā)展，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化

近年來，國家啟動了包括交通運輸、國防軍工、航空航天、清潔能源、油氣開采等 行業(yè) 的一系列大項目。這些大項目的承擔企業(yè)及其配套產(chǎn)業(yè)迅速發(fā)展，帶動并推進了機床市場需求向多軸、智能、復合、環(huán)保等高端產(chǎn)品的快速發(fā)展，加快了國內(nèi)機床產(chǎn)業(yè)擴大規(guī)模、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的步伐。同時也為國外高檔機床提供了廣闊的市場。

據(jù)2008年1～9月的統(tǒng)計，機床工具 行業(yè) 生產(chǎn)金屬切削機床482506臺，同比增長2.9%，其中數(shù)控機床96322臺，同比增長4.8%；生產(chǎn)成形機床114723臺，同比減少6.1%，其中數(shù)控成形機床2452臺，同比增長31.8%。而機床產(chǎn)量增幅則呈逐月下滑之勢，金切機床年初增幅曾高達22%，現(xiàn)在已滑落至2.9%。

機床工具市場在持續(xù)多年的高速增長之后，現(xiàn)在更趨于理性發(fā)展。 行業(yè) 的銷售產(chǎn)值依然保持了一定的增長速度，市場對機床提出了更高的要求，機床單價和數(shù)控機床占比不斷提高。

根據(jù)對重點聯(lián)系企業(yè)的調(diào)查，2008年前9個月，金切機床和成形機床的產(chǎn)值數(shù)控化率分別提升了5個和4.5個百分點。這說明我國機床工具 行業(yè) 產(chǎn)品結(jié)構(gòu)在市場需求的推動下不斷優(yōu)化。

盡管機床產(chǎn)值的數(shù)控化率不斷提高，但從量上看，所生產(chǎn)的數(shù)控機床則以經(jīng)濟型為主，普及型為輔，國產(chǎn)中高檔數(shù)控機床仍處于供不應求或技術(shù)上不能完全滿足市場需求的狀況。因此，即便機床產(chǎn)量增幅大幅回落，進口機床還在持續(xù)增長，反映了市場需求重點的變化，對普通機床、部分通用型數(shù)控機床的需求已開始減少。此外，國內(nèi)和國外幾個數(shù)控系統(tǒng)廠家生產(chǎn)的經(jīng)濟型和普及型數(shù)控系統(tǒng)，其銷量也出現(xiàn)了不同程度的下降。國產(chǎn)功能部件，如：滾珠絲杠、直線導軌等產(chǎn)品2008年的銷量同比明顯低于2007年。

3、進口出現(xiàn)反彈，出口結(jié)構(gòu)優(yōu)化

作為世界第一機床進口大國，在經(jīng)歷了2007年進口短暫負增長后2008年出現(xiàn)反彈，增速止跌回升。但高附加值產(chǎn)品出口的增加以及多元化市場戰(zhàn)略，穩(wěn)住了我國機床出口的增長。

1）進口出現(xiàn)反彈，進口產(chǎn)品單價上升

2007年我國金屬加工機床進口出現(xiàn)負增長。但是2008年前9個月進口增幅比2007年同期高出17個百分點。據(jù)統(tǒng)計數(shù)字，1～9月機床工具進口總額94.0億美元，其中金屬加工機床進口57.2億美元，同比增長11.1%。

金切機床、成形機床、數(shù)控裝置是我國進口機床工具中最主要的產(chǎn)品，占進口總額的74.6%。主要進口產(chǎn)品單價不斷上升，產(chǎn)品檔次不斷提高。例如：加工中心平均單價為13.6萬美元，同比增加1.3萬美元；車床平均單價達到5.8萬美元，同比增加0.9萬美元。

2）出口市場多元化，是保持出口高速增長的保證

數(shù)控機床在我國機床出口總量中的占比增加，低值機床占比減少，結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化；機床附件、零件、數(shù)控系統(tǒng)、工量具出口增長迅猛，成為新的出口增長點；針對匯率的變化，出口企業(yè)積極應對提高出口產(chǎn)品附加值，同時，抓住機遇開拓新市場，形成了多元化出口市場。這些成為機床工具出口高速增長的重要保證。

據(jù) 海關(guān)數(shù)據(jù) 顯示，2008年1～9月，我國機床工具出口總額達到54.5億美元，同比增長47.7%。其中：金屬加工機床出口16.1億美元，同比增長35.2%，增幅同比減少7.7個百分點；數(shù)控金屬加工機床出口5.3億美元，同比增長55.0%（2007年同期為47.2%），數(shù)控金屬加工機床占金屬加工機床出口金額的33.0%，高于2007年同期4.2個百分點；臺鉆、鋸床、砂輪機和拋光機等低值機床出口為2.7億美元，同比減少12.8%，在金屬切削機床出口中占24.2%，比2007年同期降低11.2個百分點。

我國機床出口市場的變化，反映出兩個需求特點：

第一個特點：要加快開發(fā)新一代出口產(chǎn)品。

美國作為我機床出口的第一大市場已出現(xiàn)大幅下滑。有關(guān)人士 分析 ，美國經(jīng)濟將在2009年中期開始衰退，這將對通用機床市場產(chǎn)生巨大影響。但是，美國航空航天、以風電和太陽能發(fā)電為主的綠色能源、醫(yī)療器械 行業(yè) 以及圍繞這些 行業(yè) 的外協(xié)加工 行業(yè) ，仍將保持較高增長速度。這些 行業(yè) 對機床的要求將是多軸聯(lián)動、復合加工等高端產(chǎn)品，大型機床也會有很好的市場前景。因此，要想保持美國市場份額，必須針對這些 行業(yè) 開發(fā)新一代出口產(chǎn)品。

第二個特點：多元化機床出口市場的崛起。

出口市場多元化是我國機床出口持續(xù)增長的重要保證。印度、巴西、俄羅斯市場，上半年增速均接近或超過100%。這些市場的崛起，形成了我國機床工具產(chǎn)品新的出口市場。目前，我國出口市場前10位依次是：美國、印度、日本、德國、中國香港、巴西、俄羅斯聯(lián)邦、韓國、越南、土耳其，對這些國家或地區(qū)的出口約占機床整個出口份額的一半。

4、制造成本上升，利潤增速放緩

受到國際市場增長乏力、美國金融危機、人民幣兌美元及歐元升值、原材料漲價、勞動力成本增加等因素的影響，企業(yè)面臨的壓力增加。

2008年前9個月， 行業(yè) 的盈利情況雖然保持增長，但是增幅均明顯回落。根據(jù)協(xié)會對重點聯(lián)系企業(yè)的調(diào)查，1～9月共實現(xiàn)利潤40.7億元，同比增長31.0%，比1～8月回落了10.1個百分點，比2007年同期低26個百分點。9月當月實現(xiàn)利潤3.4億元，比8月份環(huán)比降低42.1%。其中，機床電器小 行業(yè) 盈利同比降低8.9%，量刃具小 行業(yè) 利潤同比增長幅度最高，為41.8%。金切機床 行業(yè) 利潤同比增長31.9%。5個小 行業(yè) 合計產(chǎn)值利潤率為6.5%。

機床 行業(yè) 企業(yè)上半年面臨貸款利率抬升、匯率變化等諸多困難，現(xiàn)在雖然原材料價格降低，國家放松銀根，但是市場變得更加苛刻。市場對中低端產(chǎn)品需求減少，可能成為今后影響 行業(yè) 利潤增長的又一個困難。 行業(yè) 企業(yè)只有采取有效措施，通過減少庫存、調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、強化企業(yè)管理和提高產(chǎn)品質(zhì)量、尋找新的市場增長點才能提高利潤率水平。

5、投資持續(xù)增長，關(guān)注投資重點

機床工具 行業(yè) 1～9月已完成固定資產(chǎn)投資553.2億元，同比增長50.9%；新增固定資產(chǎn)160.7億元，同比增長50.6%，遠高于全國平均數(shù)字。

根據(jù)資料顯示，機床 行業(yè) 后續(xù)投資仍然巨大。對于新開工項目，計劃投資增速過大，要引起企業(yè)的高度重視，建議企業(yè)應審慎。要把有效的投資用于發(fā)展自身優(yōu)勢產(chǎn)品，找準市場定位，發(fā)展壯大經(jīng)營實力。前9個月57億美元的機床進口，說明市場對中高端產(chǎn)品的需求依然存在。因此，要有效利用資金，把更多的資金和精力用于逐步縮小與進口產(chǎn)品差距上，企業(yè)才會有深層的發(fā)展。

總之，從數(shù)據(jù)上看，2008年前3季度，機床工具 行業(yè) 經(jīng)濟運行基本面良好，國內(nèi)機床市場還在持續(xù)增長。目前，國家為力保國內(nèi)經(jīng)濟穩(wěn)定增長，實施靈活審慎的宏觀政策，已開始適度放松銀根，調(diào)整稅收，并緊急啟動重點項目來刺激市場。但是國家限制“兩高一資”項目的投入，鼓勵投入有益于調(diào)整結(jié)構(gòu)、具有創(chuàng)新的技術(shù)和項目。這恰恰是企業(yè)深入市場調(diào)研、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、開發(fā)需求產(chǎn)品的良好契機，同時也是整改產(chǎn)品質(zhì)量的大好時機。我國汽車制造、交通運輸、國防軍工、航空航天、清潔能源、油氣開采輸送、工程機械、農(nóng)業(yè)機械等 行業(yè) 依然有很大的需求，深入現(xiàn)場了解用戶的工藝，開發(fā)滿足用戶需求的新產(chǎn)品是企業(yè)根本。

縱觀全局，2008年全年基本形勢良好，但也面臨嚴峻的挑戰(zhàn)。我們預測后3個月 行業(yè) 增長趨緩。全年 行業(yè) 增長速度將達到25%左右，全年工業(yè)總產(chǎn)值和產(chǎn)品銷售收入均超過3200億元。我國金屬加工機床出口超過20億美元，進口達到75億美元，市場消費達到180億美元。

二、2008年1—8月鋼材 行業(yè) 發(fā)展狀況

2008年8月份，全國粗鋼產(chǎn)量同比僅增長1.3%，增速比上月減緩6.2個百分點；鋼材產(chǎn)量下降0.2%。鋼材出口768萬噸，比上月增加47萬噸；進口133萬噸，比上月減少11萬噸。鋼材價格明顯回落。月末，國內(nèi)市場鋼材價格綜合指數(shù)152.22點，比上月末回落8.77點，比年初上漲27.1點，同比上漲39.29點。6.5mm盤條、10mm中板、0.5mm冷軋薄板平均價分別為5031元/噸、6313元/噸和6992元/噸，比上月末回落621元/噸、385元/噸和439元/噸，降幅為11%、5.7%和5.9%，同比上漲33.1%、36%和28.9%。

2008年1-8月，全國粗鋼產(chǎn)量35109萬噸，鋼材產(chǎn)量39983萬噸，分別增長8.3%和10.1%，增速同比減緩9.4和14個百分點。鐵礦砂進口30697萬噸，增長22.6%。鋼材出口4184萬噸，下降7.2%；進口1106萬噸，下降4.3%。前8個月，冶金 行業(yè) 實現(xiàn)利潤2485億元，同比增長57.1%。

2007年6月以來鋼材價格月度走勢圖

                                                               單位：元/噸



2007年6月以來國內(nèi)市場鋼材價格綜合指數(shù)

第二節(jié) 下游產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況 分析

鉆桿接頭主要用于石油、天然氣 行業(yè) 的鉆采活動。

一、2008年1—8月石油 行業(yè) 發(fā)展狀況

2008年8月份全國石油和化工 行業(yè) 經(jīng)濟運行良好。主要表現(xiàn)為：生產(chǎn)增勢強勁，出口繼續(xù)增長。據(jù)統(tǒng)計，8月份，全 行業(yè) 實現(xiàn)工業(yè)總產(chǎn)值（現(xiàn)價，下同）6041.8億元，同比增長34.9%，增幅同比提高16.3個百分點。其中化工 行業(yè) 總產(chǎn)值3113.4億元，增長29.4%；石油和天然氣開采 行業(yè) 總產(chǎn)值1052億元，增長47.3%；煉油 行業(yè) 總產(chǎn)值1757.9億元，增長37.4%；專用設備制造總產(chǎn)值118.4億元，增長50.5%。市場比較穩(wěn)定，價格總體高位運行，產(chǎn)銷率97.2%，比去年同期略有下降。8月份全 行業(yè) 出口交貨值369.2億元，同比增長20.1%，增幅同比提高6.5個百分點。

1～8月累計，全 行業(yè) 總產(chǎn)值為44440.8億元，增長32.9%，增幅同比提高12.9個百分點；產(chǎn)品銷售率98.3%，同比提高1.49個百分點。但是，目前一些 行業(yè) 生產(chǎn)增速明顯放緩，出口增幅大幅回落；價格漲幅仍居高位；國際金融市場繼續(xù)惡化，世界經(jīng)濟形勢不容樂觀； 行業(yè) 經(jīng)濟運行中不確定、不穩(wěn)定的因素增多等應引起關(guān)注。

二、天然氣 行業(yè) 發(fā)展狀況

天然氣快速發(fā)展分作三個階段：從產(chǎn)量上看，第一個100億立方米用了27年；第二個100億立方米用了20年；第三個100億立方米只用了兩年半。而從2005年開始，每年天然氣產(chǎn)量平均增長95億立方米。也就是說，新中國成立以來，天然氣產(chǎn)量走過了一條從27年100億立方米到1年100億立方米的歷程。他把這個發(fā)展速度定義為“迅猛”。他說，“迅速”已經(jīng)不足以形容中國天然氣產(chǎn)業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀。年均增長百億立方米，這在世界天然氣工業(yè)史上也是絕無僅有的。

在中國天然氣工業(yè)的快速發(fā)展中，中國石油天然氣集團公司作為當代中國石油工業(yè)的“領(lǐng)頭羊”，最早涉足天然氣 行業(yè) 的大規(guī)模開發(fā)利用，擔當了主力軍，為天然氣大發(fā)展作出了突出貢獻。有數(shù)據(jù)為證：新中國成立近60年來，中國天然氣產(chǎn)量從很少增至近700億立方米，最近幾年增長尤其迅速。其中，中國石油增長最快，在全國天然氣總產(chǎn)量中所占比例由1998年的67%增至2007年的78%。

自2000年起，我國天然氣儲量增長進入新的高峰期，全國年均新增可采儲量3085億立方米，而中國石油的新增可采儲量是年均2237億立方米，占全國平均的73%。截至2007年底，全國累計天然氣探明可采儲量3.66億立方米。而天然氣儲量的快速增長支撐了天然氣產(chǎn)量的快速發(fā)展。目前，全國天然氣儲采比高達44，相當于上個世紀80年代末的3倍。高儲采比說明我國天然氣產(chǎn)量高速增長具有良好的儲量基礎。

經(jīng)過多年的勘探，我國新發(fā)現(xiàn)了四大天然氣富集區(qū)，分布在塔里木、四川、鄂爾多斯、柴達木等盆地。此外，松遼、準噶爾、東海等盆地也發(fā)現(xiàn)了豐富的天然氣資源。據(jù)統(tǒng)計，天然氣可采儲量已經(jīng)達到22萬億立方米。而且，隨著勘探步伐不斷加快以及工程技術(shù)水平不斷提升，近年來，以中國石油為代表，國內(nèi)石油企業(yè)陸續(xù)在陸地、海上發(fā)現(xiàn)了一批重要的含天然氣資源富集區(qū)。

按照油當量計算，到2020年前后，中國的天然氣產(chǎn)量有望與石油產(chǎn)量相當，達到2000億立方米左右，相當于2億噸石油。

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