第一節(jié) 2004年塑料原料 行業(yè) 運行狀況 分析

一、塑料原料主要經(jīng)濟指標(biāo)完成情況

（一）開工率較高、產(chǎn)量穩(wěn)定增加

2004年前11個月，國內(nèi)合成樹脂企業(yè)都保持了較高的開工率，產(chǎn)量保持了穩(wěn)定增加。截止到11月底，我國五大合成樹脂產(chǎn)量達到1578萬噸，同比增加10.2%。其中聚氯乙烯的增幅最大，達到了18.5%；而聚乙烯和聚丙烯由于產(chǎn)能增加較少，今年前11個月產(chǎn)量的增幅在5～7%左右。

2004年國內(nèi)聚乙烯的產(chǎn)能增加較少，主要為齊魯?shù)?萬噸/年LLDPE裝置擴建到12萬噸，大慶新建的20萬噸/年LDPE裝置預(yù)計在12月份投產(chǎn)，前11個月產(chǎn)量為403.3萬噸，同比增加了5.8%。2004年聚丙烯新增能力主要為在1月份投產(chǎn)的鎮(zhèn)海20萬噸/年裝置，前11個月國內(nèi)聚丙烯的產(chǎn)量為433.9萬噸，較去年同期增加了7.1%。

2004年國內(nèi)聚氯乙烯繼續(xù)呈現(xiàn)較快發(fā)展，特別是西部地區(qū)憑借其原料和能源的優(yōu)勢，大力發(fā)展電石法PVC的生產(chǎn)。2004年增加的電石法產(chǎn)能主要集中在四川、新疆、內(nèi)蒙古和山西等地，預(yù)計2004年國內(nèi)PVC的產(chǎn)能將超過600萬噸。從前11個月產(chǎn)量看，聚氯乙烯的產(chǎn)量已突破400萬噸，達到456.8萬噸，預(yù)計全年P(guān)VC產(chǎn)量將突破500萬噸。

2004年中國PS和ABS生產(chǎn)保持了平穩(wěn)發(fā)展。PS和ABS的主要生產(chǎn)企業(yè)如無錫興達、鎮(zhèn)江奇美、寧波LG甬興等的產(chǎn)量基本維持在去年的水平。PS新增的能力主要為EPS裝置，ABS裝置為臺灣化纖公司在寧波建設(shè)的12.5萬噸/年裝置。預(yù)計2004年國內(nèi)聚苯乙烯和ABS的產(chǎn)量分別達到230萬噸和97萬噸。

（二）五大合成樹脂進口繼續(xù)保持穩(wěn)定增長

2004年前11個月國內(nèi)五大合成樹脂進口繼續(xù)保持穩(wěn)定增長，共進口1224萬噸，較去年同期上漲3.5%。其中增長較快的為ABS，增長了10.9%，聚丙烯增長了8.3%，聚乙烯的增長率為3.7%，而國內(nèi)產(chǎn)量的大幅增加使得聚氯乙烯進口量出現(xiàn)了6.3%的下滑。

（三）塑料原料價格下滑、需求漸趨萎縮

余姚中國塑料城塑料原料市場總體行情小幅下滑，成交縮量。近期部分進口貨的到港量相對較為集中，加上國內(nèi)部分石化企業(yè)的設(shè)備檢修已經(jīng)結(jié)束或接近尾聲，市場資源量呈增加趨勢。同時，下游需求則漸趨萎縮。短期內(nèi)此波下行行情還將持續(xù)，估計跌幅將不會太大，跌勢將會逐漸放緩。

低密度聚乙烯：市場行情緩慢下行，成交很不理想。雖然市場資源量依然有限，但呈上升趨勢，終端需求不增反減，并形成賣盤出貨意識明顯，買盤繼續(xù)觀望的僵持局面。目前市場既缺少熱點，也缺乏支撐點。乙烯單體價格的低迷，國內(nèi)石化企業(yè)因銷售不佳，或下調(diào)出廠價格，或出臺優(yōu)惠政策，都增加了市場的壓力。預(yù)計，近期市場將維持震蕩下探的走勢。

線型低密度聚乙烯：價格跌幅相對較大。主要原因一是其價位一直居高不下，嚴(yán)重制約了下游需求。二是港口到貨比較集中。三是中油各銷售公司及國內(nèi)石化企業(yè)連續(xù)下調(diào)出廠價格。預(yù)計，后市行情將以整理為主，間或還有可能下行。

高密度聚乙烯：市場基本上是下滑行情。近期除了薄膜料港口到貨相對較多外，其它品種的市場貨源并沒有明顯增加。但由于市場需求減少，終端用戶以觀望為主，貿(mào)易商基本上沒有接貨意愿，使原本的供應(yīng)偏緊轉(zhuǎn)化為供需平衡。如在拉絲/注塑料出廠價格下調(diào)的影響下，薄膜料價格普遍下降。多數(shù)貿(mào)易商在操作上都非常謹(jǐn)慎，以短線為主。預(yù)計后市將是盤整行情。

聚丙烯：市場價格普遍下跌，但跌幅相對較小。整體上看，雖然不確定因素較多，但可能導(dǎo)致價格反彈的條件依然存在。如：資源稀少依舊，部分石化廠家裝置仍未開工；丙烯單體價格仍在高位，外盤報價堅挺；下游工廠庫存較低，隨著進貨意向的慢慢增強，潛在需求將會得到釋放。預(yù)計，后市價格反彈的難度較大，但大跌的可能性也不大。

聚氯乙烯：市場價格繼續(xù)陰跌。目前，市場上低價的貨源仍較充裕，特別是低價電石粉料繼續(xù)沖擊市場，如上海和浙江市場分別出現(xiàn)了四川樂山永祥和新疆天業(yè)成本6900元/噸的產(chǎn)品。不過，需求不振導(dǎo)致供需關(guān)系失衡是價格下滑不止的主要原因。預(yù)計，近期市場仍難改觀。

聚苯乙烯：市場價格繼續(xù)走跌，且跌勢未止。目前，兩大利空因素使跌勢難以阻擋：國際市場純苯和苯乙烯價格在大幅下跌，本周三較周二純苯又下跌35-50美元/噸，苯乙烯下跌30-40美元；市場需求疲軟，國內(nèi)石化企業(yè)出庫不暢，并下調(diào)出廠價格或出臺批量優(yōu)惠政策。此外，下游工廠仍在按需采購，且觀望心態(tài)趨濃。不過，鑒于目前市場整體資源不多，隨著月底臨近，下游工廠有可能出現(xiàn)節(jié)前備貨，預(yù)計，后市有可能止跌和小幅反彈。

ABS：市場價格繼續(xù)小幅下降。由于下游工廠在下跌行情中觀望心理加重，市場需求量萎縮。盡管貿(mào)易商手中庫存總量不多，心態(tài)也相對較為穩(wěn)定，但也有部分中小貿(mào)易商心態(tài)有所動搖，已出現(xiàn)降低報價，加快出貨的現(xiàn)象。預(yù)計，近期內(nèi)價格有望止跌企穩(wěn)，個別品牌有小幅反彈的可能。

（四）產(chǎn)品價格在震蕩中上揚

2004年以來，塑料原料價格一路高升，下游制品企業(yè)叫苦不迭，不少企業(yè)都寄希望于明年。但現(xiàn)在看來，這一形勢仍不容樂觀。業(yè)內(nèi)人士 分析 ，持續(xù)一年的塑料原料高價位狀況在明年仍將繼續(xù)，在2006年前后將達到高峰，此后才會緩慢回落。

2004年上半年我國塑料原料需求量同比增長11.9%，而我國原料生產(chǎn)企業(yè)在滿負荷運行的情況下仍供不應(yīng)求，供需缺口高達上千萬噸。預(yù)期塑料原料的需求量在未來幾年中仍將持續(xù)增長，至2005年僅工程塑料需求將達到108萬噸，到2010年則可達到167萬噸。而由于國際原油價格的飆升，更直接導(dǎo)致了塑料原料價格持續(xù)的居高不下。

2004年1～10月份，我國共進口原油9959萬噸，我國2004年全年進口石油1.2億噸，成為僅次于美國的世界第二大石油消費國。能源的短缺導(dǎo)致我國塑料原料單體無法大幅提高產(chǎn)能，單體的供應(yīng)緊張將直接影響塑料原料的產(chǎn)能，因此在未來幾年內(nèi)，國內(nèi)塑料原料緊缺的現(xiàn)象將會持續(xù)。另外，與會的中石化有關(guān)人員稱，由于國家宏觀調(diào)控的作用，汽油價格保持穩(wěn)定，因此在當(dāng)前石油價格下，生產(chǎn)汽油是虧損的，其虧損部分只能由塑料原料單體來彌補。中石化的人士表示，短期內(nèi)塑料原料價格不會下調(diào)，而且由于石油價格和進口量的制約，短期內(nèi)不可能有擴大塑料原料單體的計劃。

如果塑料原料一直持續(xù)高價位，多數(shù)小型制品加工企業(yè)利潤將繼續(xù)下滑，有可能對塑料產(chǎn)業(yè)鏈造成致命打擊。但從另一方面來講，原料價格的持續(xù)高位可加快塑料加工 行業(yè) 的整合步伐，使之更加注重提高產(chǎn)品的附加值，同時能夠促進塑料 行業(yè) 中一直不為大型企業(yè)重視的領(lǐng)域——廢舊塑料回收及加工業(yè)的發(fā)展。

二、余姚塑料城產(chǎn)品價格 分析

作為我國重要的塑料原料集散地，余姚中國塑料城2005年各項經(jīng)濟指標(biāo)實現(xiàn)大幅增長。其中，銷售額突破200億元，達210億元，較上年大幅增長32.5%；銷售量接近200萬噸，達196.8萬噸，較上年增長25.46%。

2005年，余姚中國塑料城五大類通用樹脂年均價格為11515元（噸價，下同），較上年上漲6.1%。其中，低密度聚乙烯為11993元，上漲4.5%；線型低密度聚乙烯為11030元，上漲10.24%；高密度聚乙烯為11352元，上漲14.32%；聚丙烯為11836元，上漲15.34%；聚氯乙烯為7553元，下跌14.31%；聚苯乙烯為12039元，上漲0.91%；ABS為14804元，上漲9.04%。

05年余姚中國塑料城業(yè)績顯著，并呈現(xiàn)出兩大優(yōu)勢：一是經(jīng)營規(guī)范、服務(wù)周全，吸引了大批各地商戶進駐。至2005年底，該塑料城注冊商戶已達1120家，比2004年凈增144家，增加14.8%。各公司經(jīng)濟實力和經(jīng)營規(guī)范不斷得到壯大和拓展，不但擁有年銷售額超億元的經(jīng)營大戶30多家，而且涌現(xiàn)出超過10億元的大型貿(mào)易公司，如寧波晶圓貿(mào)易有限公司去年銷售額達11.7億元。二是信息領(lǐng)先。浙江中塑在線有限公司（原余姚中國塑料城信息中心）目前已成為國內(nèi)重要的塑料專業(yè)網(wǎng)站，其發(fā)布的當(dāng)日市場現(xiàn)貨價格已成為原料市場的重要參考數(shù)據(jù)。

三、后市價格預(yù)測

2006年全國36個大中城市2月上旬主要石化產(chǎn)品綜合平均價格為10991元/噸，與05年年底相比上漲1.13%，與去年同期相比下降1.57%。其中，聚乙烯價格比05年同期下降5.0%，聚丙烯下降7.0%，聚氯乙烯下降17.85%。而順丁橡膠價格則上漲了3.90%。

石化產(chǎn)品價格總體高位運行的原因主要是由于國際市場原油價格仍處高位，對石化產(chǎn)品價格形成有力支撐；同時國際市場石化產(chǎn)品價格上漲也對國內(nèi)市場產(chǎn)生了較大影響。另外，春節(jié)后下游企業(yè)開工率上升，各類石化產(chǎn)品需求增加，而市場庫存較少，導(dǎo)致2月上旬石化產(chǎn)品出現(xiàn)上漲。

由于2005年以來國際市場天然橡膠大幅減產(chǎn)，供應(yīng)持續(xù)偏緊，價格大幅上漲。其中，1月份環(huán)比漲幅達到11.04%，國內(nèi)天然橡膠價格2月上旬達到18584元/噸，與05年年底相比上漲了15.74%。國內(nèi)合成順丁橡膠價格也因此出現(xiàn)一定幅度上漲。

06年一段時期部分石化產(chǎn)品價格會有所回落，但總體仍將高位運行。

導(dǎo)致部分石化產(chǎn)品價格下降的主要原因是近期原油價格下降。隨著北半球天氣逐步轉(zhuǎn)暖，原油價格再次大幅上漲的可能性不大，這將直接降低石化產(chǎn)品的成本。同時部分產(chǎn)品產(chǎn)能過剩將導(dǎo)致其價格下降。據(jù)有關(guān) 分析 ，聚氯乙烯2005年供給約為1150萬噸，但需求只有800萬噸左右，而2006年產(chǎn)能還在繼續(xù)增長。像聚氯乙烯這類的石化產(chǎn)品在供給壓力下，價格應(yīng)有下降。

從總體來看，石化產(chǎn)品價格今后將以高位平穩(wěn)運行為主。預(yù)計今年需求增長速度與去年基本相當(dāng)，價格也會保持基本穩(wěn)定。而原油價格也不大可能出現(xiàn)大幅下跌，因此成本也不可能大幅下降。而國內(nèi)各類工業(yè)品價格趨穩(wěn)也將利于石化產(chǎn)品價格的穩(wěn)定。

第二節(jié) 我國塑料原料 行業(yè) 發(fā)展趨勢 分析

一、我國塑料原料 行業(yè) 發(fā)展趨勢 分析

近年來，我國GDP（國內(nèi)生產(chǎn)總值）一直保持高速增長的勢頭，而我國塑料工業(yè)的增長速度又比GDP增速一般高出3～5個百分點。預(yù)計我國到2006年的GDP增長率仍將以年均6.5%～7%的速度繼續(xù)增長，也就是說我國的塑料工業(yè)到2006年將保持每年10%左右的增長率。預(yù)計到2005年我國塑料包裝材料需求量將達到550萬噸，2005年全國需用各種塑料管與門窗型材約100萬噸，再加上高分子防水材料、裝飾裝修材料、各種保溫材料及其他建筑塑料制品約為400萬噸，屆時我國強大的對塑料原料的市場需求將充分顯現(xiàn)。但當(dāng)前我國人均塑料消費量僅為12千克左右，而發(fā)達國家為30～100千克，世界人均年消費塑料量也達18千克。我國塑料原料工業(yè)發(fā)展前景廣闊。

塑料原料工業(yè)有以下特點：

市場需求強勁。我國人均聚烯烴消費量很低，如PE（聚乙烯）我國人均消費量為5千克、PP（聚丙烯）為4.5千克，而這兩種基礎(chǔ)樹脂的世界人均消費量平均分別為8千克和5千克。北美人均PE消費量達到37千克，西歐和韓國約為32千克；北美和西歐人均PP消費量為17千克，韓國人均PP消費量最高為25千克?？梢姡覈l(fā)展聚烯烴生產(chǎn)仍有很大的市場潛力。

據(jù)預(yù)測，我國HDPE（高密度聚乙烯）的需求到2006年將增加到430萬噸，進口將增加到290萬噸，消費平均增長率將超過20%。我國對LDPE/LLDPE（低密度及線型低密度聚乙烯）的需求大多來自薄膜和板材，由于我國農(nóng)用薄膜使用量位于世界第二位，因此預(yù)計LDPE需求到2006年將增加到180萬噸以上，進口將達70萬噸，LLDPE需求到2006年將增加到350萬噸，進口將增加近200萬噸。另外，我國PP需求預(yù)計到2006年將增長7.2%，需求量達到730萬噸，進口300萬噸。

發(fā)展有快有慢。在我國石油化工的快速發(fā)展和加快轎車材料國產(chǎn)化的帶動下，國內(nèi)汽車用聚烯烴制品自上個世紀(jì)90年代中后期開始有了全面發(fā)展。預(yù)計2005年我國汽車消費的各種聚烯烴制品總量將達到15萬噸左右，2010年可達到約23萬噸，大體保持年均10%的增長率。根據(jù)統(tǒng)計的10種車型匯總，近年來，我國汽車消費的各種聚烯烴排列次序為聚丙烯、聚氯乙烯、不飽和聚酯、ABS、聚乙烯和聚酰胺。其中聚丙烯、聚乙烯等通用塑料的改性品種由于性能高、質(zhì)量好，其應(yīng)用正在加快發(fā)展。而聚氯乙烯、ABS等將逐漸為熱塑性聚烯烴彈性體等新材料所代替，故其應(yīng)用的增長速率相對放慢。

亟待擴充產(chǎn)能。由于我國的塑料原料市場商機巨大，成為各國塑料原料出口的主要國家之一。其中韓國是我國HDPE、LDPE/LLDPE和PP最大的進口國，其次是日本。美國和新加坡也是重要的供應(yīng)地。臺灣地區(qū)也是我國大陸地區(qū)的主要供應(yīng)地區(qū)，它對大陸PE市場的依存度很高，每年出口到大陸的PE占其出口總量的60%以上。日本和韓國出口到我國的PE分別占其出口量60%和50%以上。

近幾年，中東PE生產(chǎn)能力將繼續(xù)快速增長，到2006年將超過1100萬噸。PP的生產(chǎn)能力也將翻番，到2006年預(yù)計可達到280萬噸。沙特阿拉伯和伊朗正在大力擴能，其擴能大部分將瞄準(zhǔn)我國市場。中東生產(chǎn)商比亞洲生產(chǎn)商具有低成本的優(yōu)勢，以HDPE為例，從中東運往香港的產(chǎn)品現(xiàn)金費用仍要比亞洲產(chǎn)品低近70美元/噸，因此在我國市場上將有較強的競爭優(yōu)勢。

我國今后幾年內(nèi)將大量擴能，以提高我國聚烯烴自給率。2004-2006年間，我國與巴斯夫、BP、殼牌和?？松梨诠镜氖腺Y企業(yè)將陸續(xù)投產(chǎn)，屆時將新增聚烯烴能力合計達270萬噸/年，其中，揚巴項目將新增LDPE40萬噸/年，上海項目將新增HDPE/LLDPE60萬噸/年、PP25萬噸/年，南海項目將新增HDPE/LLDPE20萬噸/年、LDPE25萬噸/年、PP24萬噸/年，福建項目將新增HDPE/LLDPE45萬噸/年、PP30萬噸/年。

二、世界塑料原料 行業(yè) 發(fā)展趨勢 分析

20世紀(jì)90年代以來，世紀(jì)經(jīng)濟開始復(fù)蘇，并呈現(xiàn)加快增長的勢頭，作為材料工業(yè)的世界塑料工業(yè)的生產(chǎn)與銷售也一直持穩(wěn)定增長的趨勢。據(jù)預(yù)測：2007年全世界塑料需求量將達到210000kt。2020年將達到380000kt，1999-2007和2007-2020年年均增長速度分別為4.2%和1.7%。其中通用性塑料將分別達到195000kt（占塑料總需求量92.9%）和350000kt（占92.1%）；工程塑料分別達7和17kt；專用塑料將分別達到0.35kt和1.2kt；復(fù)合塑料將分別達0.1kt和0.43kt。

世界主要地區(qū)塑料原料生產(chǎn)的分布圖



世界塑料原料生產(chǎn)量占前十名的國家或地區(qū)統(tǒng)計

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