第一節(jié) 國際 市場發(fā)展 現(xiàn)狀

1、生產(chǎn)狀況

1）世界鐵礦石儲量

世界鐵礦資源豐富，據(jù)美國地質調查局報告，世界鐵礦石儲量為1600億t，儲量基礎為3700億t，鐵金屬儲量為800億t，儲量基礎為1800億t。

世界鐵礦資源集中在澳大利亞、巴西、俄羅斯、烏克蘭、哈薩克斯坦、印度、美國、加拿大、南非等國。

2）世界鐵礦石產(chǎn)量

世界鐵礦石總產(chǎn)量為14．3億t，較2003年增長15％。從分布看，亞洲4．35億t，南美3．15億t，大洋洲2．32億t，歐洲2．46億t，北美0．98億t，非洲0．56億t。鐵礦石產(chǎn)量最大的四個國家依次為中國3．1億t，巴西2．8億t，澳大利亞2．3億t，印度1．2億t，其總和占世界鐵礦石總產(chǎn)量的67％。

2、鐵礦石貿易狀況

1）進口

近年來，隨著中國粗鋼產(chǎn)量的快速增長，世界鐵礦石貿易量也出現(xiàn)明顯增加。世界鐵礦石進口總量為6．53億t，其中進口最多的地區(qū)集中在亞洲和歐盟15國。亞洲進口鐵礦石總量為4．11億t，占世界鐵礦石貿易量的63％。歐盟15國進口鐵礦石為1．30億t，占世界鐵礦石貿易量的20％。近幾年中國進口鐵礦石的量急劇增長，1995年進口鐵礦石4115萬t，2000年進口鐵礦石6997萬t，2004年達N2．08億t，日本進口鐵礦石1．35億t。中國和日本兩國進口鐵礦石總量為3．43億t，占世界鐵礦石貿易量52．5％。

2）出口

世界鐵礦石出口地區(qū)主要是年世界鐵礦石產(chǎn)量將達15億t。

3、2006年國際鐵礦業(yè)兩大焦點，吸引全球目光

2006年上半年，國際鐵礦石業(yè)焦點集中在年度鐵礦石協(xié)議價的談判上，談判一拖再拖，遲遲得不出結果，供需雙方分歧巨大。突破出現(xiàn)在5月15日，CVRD率先與德國蒂森·克虜伯鋼鐵公司達成協(xié)議，粉礦漲價19％，球團降價3％。這一價位隨后又得到了日本鋼廠、浦項、米塔爾和安賽樂的同意。中國鋼廠在6月份表示也接受新價格。

另一個貫穿全年的焦點話題則是中國投資者將目光瞄準海外礦業(yè)資源，特別是澳大利亞，考慮投資新進入鐵礦石開采 行業(yè) ，規(guī)模相對較小的生產(chǎn)企業(yè)。中國鋼廠希望通過擴大海外投資，分散供應源，降低對國際3大鐵礦石供應商的依賴。

第二節(jié) 主要國家及地區(qū)發(fā)展水平

從世界范圍來看，未來鐵礦石的需求仍會緩慢增長。在近期，鐵礦石消費增長的大部分將來自亞洲，尤其是中國大陸和中國臺灣省以及韓國。從多年的進出口趨勢 分析 ，全世界鐵礦石供需基本平衡并略有富余，尚有一定的出口潛力。澳大利亞、巴西、印度都能大幅度增加鐵礦出口，滿足國外鋼鐵生產(chǎn)需要。據(jù)最新的資料顯示，全球4個鐵礦石公司CVRD、BHP、RioTinto、Kumba/AngIoAmerican公司仍在繼續(xù)擴大產(chǎn)量，將使世界鐵礦石供應量大幅增加。預計2005年，全世界各國鐵礦石出口總量將突破5億噸。

1、巴西鐵礦石

在巴西，臺灣中鋼與淡水河谷新的鐵礦石供應合約。臺灣中鋼公司與淡水河谷公司于4月23日在中鋼公司高雄總部簽訂新鐵礦長期供應合約。該合約規(guī)定，淡水河谷公司從2007年起到2016年10年間，每年將供應180萬噸鐵礦石給中鋼，其中包含卡拉加斯粉礦(CJF)和標準燒結料(SSF)。另外，4月23日，巴西鐵礦石公司MMX與英美資源公司達成了初步協(xié)議，以11.5億美元出售其旗下SistemaMinas-Rio49%的股份。

2、印度鐵礦石

印度最大的銅、鋅生產(chǎn)商韋丹塔資源公司（Vedanta）在與米塔爾等公司的競標中勝出，以每股收購價2036盧比（約合45.24美元），共9.81億美元，獲得日本三井公司對印度SesaGoa公司51%控股權，這也標志著韋丹塔公司開始涉足鐵礦石業(yè)。SesaGoa公司是印度最大的私營鐵礦石生產(chǎn)商，年開采能力約為1000萬噸，其中40%的出口流向中國。

3、澳大利亞鐵礦石

澳大利亞，必和必拓和力拓計劃提高鐵礦石產(chǎn)量。必和必拓公司和力拓公司正考慮根據(jù)目前增產(chǎn)計劃將鐵礦石產(chǎn)量提高一倍。澳大利亞金融評論報援引未署名消息人士的話稱必和必拓考慮將鐵礦石年產(chǎn)量提高至3億噸，而力拓公司計劃將鐵礦石年產(chǎn)量提高至4.5億噸。一季度必和必拓的鐵礦石產(chǎn)量同比增長8%至2290萬噸，但受到龍卷風破壞礦場的影響，比去年四季度下降10%。一季度力拓的鐵礦石產(chǎn)量因颶風和罷工比去年四季度也有所下降。

4、美國錳鐵價格

據(jù)悉，受亞洲和歐洲電解價格高漲的影響，美國作為電解錳替代品的中低碳錳鐵供應出現(xiàn)了緊張局面，價格出現(xiàn)攀升。中碳錳鐵價格由先前的72-74美分/磅上漲到了76-78美分/磅。另外有消息稱，低碳錳鐵市場出現(xiàn)以90美分/磅的價格成交的情況。

由于錳礦價格上漲，精煉的中碳錳鐵產(chǎn)品價格上揚了。歐洲和亞洲的錳消費者也正在轉向采購中低碳錳鐵作為電解錳可替代品來生產(chǎn)不銹鋼。據(jù)了解，歐洲有很多利用中低碳錳鐵替代電解錳的不銹鋼廠，亞洲也很多，這就意味著低碳錳鐵的使用量增多了，因此，出口到中低碳錳鐵量少了些，供應也就緊張了。但美國還沒出現(xiàn)歐亞地區(qū)的替代狀況。

高碳錳鐵盡管不是電解錳替代品，因此，美國高碳錳鐵沒有出現(xiàn)類似的攀升。美國的高碳錳鐵已經(jīng)變得相對穩(wěn)定了，有可能會走高，但在上周有些不景氣。由于錳產(chǎn)品市場仍然緊張，因此，市場人士認為價格還會有適度上揚。錳鐵價格上揚動力并不時短暫的，其消費非常強勢，價格也非常堅挺，人們暫時看不到能夠導致價格下跌因素。

第三節(jié) 國際市場動向及發(fā)展趨勢 分析

1、2006年1月CVRD宣布鐵礦投資21億羹元

CVRD公司董事會批準，2066年資本支出預算總計46億美元，其中鐵礦石業(yè)務投資21億美元，而2005年該公司鐵礦石業(yè)務資本支出僅接近13億美元。CVRD鐵礦石項目出資14．75億美元(鐵礦石項目7．69億美元、球團項目3．74億美元)，不包括投資設計產(chǎn)能為760萬t的第3座球團廠，以及與必和必拓集團合資的Samarco項目(該項目投資成本高達12億美元)。CVRD計劃在后勤方面投資4．82億美元，其中3．79億美元購買1276節(jié)運輸鐵礦石的鐵路貨車和專門用于牽引鐵礦石貨車的22臺火車機車。

2、2006年2月Kumba與米塔爾爭奪塞內加爾鐵礦

2月中旬，米塔爾鋼鐵集團宣布與塞內加爾政府簽署諒解備忘錄，后者同意前者開發(fā)Faleme鐵礦石礦山。令人驚訝的是，此前2004年，塞內加爾政府已經(jīng)與南非Kumba礦業(yè)公司達成協(xié)議，由Kumba投資9．5億美元開采同一座礦山，每年出口鐵礦石1200萬t。據(jù)悉，F(xiàn)aleme礦山鐵礦石儲量為7億t。Kumba認為，與塞內加爾政府簽訂的協(xié)議具有法律效力，將會跟蹤事態(tài)發(fā)展。Kumba表示，自己與米塔爾關系良好，糾紛只產(chǎn)生于與塞內加爾政府之間。

3、2006年3月巴西鋼鐵廠CSN計劃剝離CasadePedra鐵礦

西CSN考慮進一步提高CasadePedra鐵礦山產(chǎn)量，計劃從目前每年1600萬t提高至2010年的5300萬t。早先宣布的擴建計劃是將產(chǎn)量提高到4500萬t／a。作為增產(chǎn)計劃的一部分，球團產(chǎn)量也將提高至600萬t，未來每年還將出口鐵礦石3000萬t。此外，CSN公司也正考慮出售CasadePedra礦10％～20％的股份。此舉有助于CSN籌集擴建資金。

4、2006年4月HopeDowns鐵礦合資開采項目得到批準

4月份傳出好消息，西澳大利亞州政府批準力拓集團與GinaReinhart集團HancockProspecting的HopeDowns鐵礦合資開采項目。兩個合作伙伴將共同出資5．9億美元，力拓集團出資3．9億美元負責鐵路、鐵路機車車輛和電力設施部分。2008年新項目投產(chǎn)，年產(chǎn)能為2200萬t，之后達到3000萬t。

5、2006年5月Fortescue難以進入必和必拓鐵路網(wǎng)

澳大利亞聯(lián)邦政府否決澳大利亞競爭委員會提出的允許其他公司使用必和必拓公司紐曼山鐵路線，必和必拓集團對此表示歡迎。澳大利亞聯(lián)邦政府的決定以犧牲Fortescue金屬集團利益為代價支持了必和必拓集團意見。必和必拓首席執(zhí)行官表示，集團投資20億美元建成鐵路線，在礦山和港口之間形成了高效運輸網(wǎng)絡。Fortescue金屬集團及其合資伙伴Consolidated礦業(yè)公司希望獲得鐵路線的貨運權，將明迪明迪礦鐵礦石運送到港口。不過，對于Fortescue金屬公司的影響不大，明迪明迪礦的規(guī)模較小，年產(chǎn)鐵礦石500萬t。Fortescue金屬公司正在建設中的兩個主要項目Cloudbreak和ChristmasCreek年產(chǎn)鐵礦石將達4500萬t，計劃2008年投產(chǎn)。

6、2006年6月中國推進鐵礦石采購自律和 行業(yè) 整合

為了規(guī)范中國鐵礦石進口貿易秩序，中鋼協(xié)和五礦商會呼吁提高進口鐵礦石企業(yè)的集中度，提倡依照國際慣例把現(xiàn)貨貿易轉變?yōu)橐蚤L期合同為主。同時要進一步強化 行業(yè) 協(xié)調和企業(yè)自律，推進鐵礦石貿易體系的建立。此外，中國在2010年之前，淘汰全部的200m3和300m3小高爐。

7、2006年7月FMO和SavageRiver球團停產(chǎn)國際市場供應緊張

委內瑞拉生產(chǎn)商FerromineraOrinoco(FMO)由于技術故障，造成330萬t的球團廠臨時性停產(chǎn)，因此需要進口球團滿足國內生產(chǎn)需要。有媒體報道，2006年FMO要進口50萬t球團滿足國內熱壓塊鐵生產(chǎn)需求。況且，澳大利亞SavageRiver球團廠發(fā)生火災，球團產(chǎn)量損失60萬t，更進一步加劇國際球團市場的供應緊張。為了應對因委內瑞拉生產(chǎn)事故造成的球團需求上升，巴西CVRD在7月中旬決定重新開啟圣路易斯球團廠600萬t產(chǎn)能。2006年3月份國際球團市場低迷，CVRD關閉該廠，集中精力拓展鐵礦石粉礦市場。

8、2006年8月Fortescue融資成功成本增長

Fortescue資源公司宣布，完成32億澳元的融資計劃，其中包括：發(fā)行美元融資債券16．5億美元、歐元債券3．15億歐元，以及得到盧卡帝亞國際公司(LeucadiaNationalCorp)投資的4億美元。然而，有報告稱，F(xiàn)ortescue項目成本提高了10億澳元，達到36．8億澳元。

9、2006年9月獨聯(lián)體國家深化礦業(yè)蔓合

9月獨聯(lián)體鐵礦石產(chǎn)業(yè)出現(xiàn)進一步整合的契機。俄羅斯MetaUoinvest公司兩大關鍵股東之一的AlisherUsmanov決定與烏克蘭Metinvest公司總裁RinatAkhmetov磋商未來公司合并的可能性。Metalloinvest公司控制著俄羅斯2個最大的鐵礦山Lebe—dinskyGOK和MikhailovskyGOK，年產(chǎn)鐵礦石4000萬t，并且還擁有多家鋼廠。Mefinv~t涉足的領域包括：煤、焦炭、鋼鐵、貿易，還經(jīng)營著Severny和Centralny兩座礦山，年產(chǎn)鐵礦石1900萬t。兩大公司如果成功合并，鐵礦石年產(chǎn)量將達到6000萬t，成為世界第4大鐵礦石生產(chǎn)商。

10、2006年10月MMX公布雄心勃勃的擴張計劃

巴西MMX計劃持續(xù)快速擴大鐵礦石業(yè)務。MMX公司正在與海灣工業(yè)投資公司(GIIC)進行第2份鐵礦石長期供應合同的談判。合同內容是從2009年開始MMX公司Minas-Rio礦每年向GIIC多增加鐵礦石供應650萬t，為期20年。早先MMX已經(jīng)與GIIC簽署了一份長達20年的鐵礦石供貨合同，MMX公司Amapa礦每年提供650萬t，是Amapa礦的全部鐵礦石產(chǎn)量。MMX很快就將宣布與其一起開發(fā)Corumba和Minas-Rio鐵礦的戰(zhàn)略合作伙伴。MMX還與美國克利夫蘭·克里夫斯公司達成協(xié)議，將Amapa礦30％的股份出售給后者。

11、2006年11月MountGib-son收購Aztec

在經(jīng)歷了漫長的拉鋸戰(zhàn)之后，澳大利亞MountGibson在聲明中表示，已經(jīng)購買了Aztec73％的普通股。目前已經(jīng)能夠強制收購剩余股份。MountGibson和Aztec都是西部澳大利亞的鐵礦石公司，分別在發(fā)展TalleringPeak和Koolan島鐵礦石工程。之前Aztec曾向澳大利亞接管委員會申訴，認為MountGibson存在惡意收購。

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